当地时间10月5日，澳大利亚金融申诉服务局(FOS)公布了年度报告，回顾了2016到2017财年(截至2017年6月30日)相关数据。纠纷涉及各种金融产品交易，此文主要提到衍生品/对冲交易，包括差价合约、货币交易、远期交易、期货、期权以及掉期交易。据报告显示，2016到2017财年期间，FOS记录在案的衍生品以及证券交易纠纷事件同比上一财年增长了14%。

根据FOS年度报告得知，在2016-17年，FOS共收到255份证券交易纠纷申诉，其中94%与股票相关，2%与债券有关。证券交易纠纷占据年度投资及咨询纠纷申诉的1/5。申诉主要与以下类别有关：金融服务提供商（FSP）的决定（21%），服务（21%），建议（19%），指示（13%），披露（13%），交易（9%）以及费用（4%）。截图（1）如下：

而关于衍生品/对冲交易方面的纠纷申诉，FOS在2016-17财年间共受理了113件申诉，占据年度投资及咨询纠纷申诉的9%。在这一类中，问题中心常见如下：金融服务提供商(FSP)的决定(35%)，披露(17%)和服务(12%)，指示（11%），交易（11%）以及其他建议和费用（14%）。截图（2）如下：

其中，近一半(46%)的申诉涉及货币交易，其次是差价合约CFDs(29%)，期权（16%），以及其他掉期交易和期货（9%）。截图（3）如下：

FOS数据显示，在受理的113件申诉中，申诉对象为衍生品交易商的占56%，做市商占12%，财务顾问占9%，其他如股票经纪商、基金经理人、交易商等等占据24%。截图（4）如下：

FOS表示，在过去的一年里，涉及证券和衍生品纠纷的申诉量增加了14%，并指出理解诸如CFDs等产品相关风险的重要性。

在其监管指南227(RG227)中，澳大利亚证券投资委员会(ASIC)指出，CFDs的复杂性和风险意味着它们不太可能适用于满足许多散户投资者的投资目标、需求和风险状况。ASIC说，鉴于多数散户投资者在CFDs交易前没有获得个人理财建议，这一问题进一步恶化。最近发生的几起纠纷都涉及到金融服务提供商（FSP）对客户是否适合开设交易账户进行了不充分的评估。

此外，FOS在报告中表示，衍生品和对冲产品的在线交易平台通常是基于单方面的客户协议进行。这些协议是为了赋予金融服务提供商（FSP）权力，通过反向或取消合约、改变价格或纠正“错误”来保护他们的利益。

最近有几起原因不明的争论是关于FSP的权利，即FSP可以依赖其合约条款以及自身条件来关闭仓位。其他的争议则是关于FSP的平台不可靠，导致申请人无法交易而遭遇损失。在这样的争论中，澳大利亚金融服务申诉机构FOS考虑的是FSP在公平环境背景下，而不仅仅是合约条款以及条件下的行为和权利。

澳大利亚的争端解决框架即将发生改变！FOS支持成立一个单一的外部争端解决机构——称为澳大利亚金融投诉管理局(Australian Financial Complaints Authority)。